Финансово-технологическая платформа iCapital объявила о стратегических инвестициях в компанию Tangible Markets, поставщика решений по обеспечению ликвидности для позиций на частном рынке. Этот шаг направлен на расширение доступа к альтернативным инвестициям, таким как частный акционерный капитал, недвижимость и хедж-фонды.
Альянс призван решить одну из наиболее острых проблем сектора — нехватку ликвидности для инвесторов в альтернативные фонды, что традиционно мешало быстрой продаже таких активов. Компании будут совместно разрабатывать масштабируемые решения для управляющих активами и институциональных инвесторов, позволяя им высвобождать капитал из неликвидных вложений. Интеграция технологий Tangible Markets в платформу iCapital запланирована на конец 2025 года.
«Недостаточная ликвидность долгое время была камнем преткновения для более широкого распределения капитала в альтернативные инвестиции, — заявил Лоуренс Калкано, председатель и генеральный директор iCapital. — Создавая надежный вторичный рынок, мы предлагаем клиентам большую прозрачность и гибкость для эффективной ребалансировки портфелей, не дожидаясь естественного события ликвидности. Это позволяет стратегически корректировать распределение средств, сохраняя при этом доступ к долгосрочным активам, генерирующим стоимость».
В рамках сотрудничества iCapital разработает набор опций ликвидности для фондов альтернативных инвестиций, предоставляя им прямой доступ к технологиям Tangible Markets через свою платформу. Решение нацелено на объединение широкой сети покупателей и продавцов, улучшение процесса определения цен и упрощение проведения сделок. Механизм ликвидности будет поддерживать широкий спектр стратегий, включая частный акционерный и кредитный капитал, реальные активы и хедж-фонды. Консультанты и квалифицированные инвесторы получат доступ к регулярным аукционам.
«Этим следующим шагом iCapital расширяет свою комплексную платформу, включая решения по ликвидности для различных стратегий частных фондов, зарегистрированных фондов и кредитных предложений, — добавил Калкано. — Это важная веха, поскольку периодическая ликвидность становится ключом к укреплению доверия к альтернативам как к основному компоненту портфеля».
Платформа предлагает преимущества как продавцам, так и покупателям. Продавцы получат доступ к курируемым аукционам, данным о ценах в реальном времени и аналитике для извлечения стоимости из неликвидных активов. Покупатели, в свою очередь, смогут проще приобретать качественные альтернативные инвестиции, быстрее размещать капитал и диверсифицировать портфели.
Спрос на ликвидность растет на фоне прогнозов, согласно которым объем мировых альтернативных активов под управлением увеличится с 16,8 трлн долларов в 2023 году до 29,2 трлн долларов к 2029 году. Обеспечивая доступ к вторичному рынку независимо от естественных циклов выхода, iCapital стремится помочь инвесторам более динамично перераспределять капитал и управлять денежными потоками.
Компания Tangible Markets, известная сотрудничеством с ведущими управляющими активами по всему миру, обеспечивает эффективность сделок в диапазоне от 75 тысяч до более чем 250 миллионов долларов. «С самого начала Tangible была сосредоточена на решении проблемы доступа к ликвидности на частных рынках, где другие видели лишь сложность», — поделился Халил Хибри, соучредитель Tangible Markets. «Мы гордимся тем, что iCapital выбрала Tangible для своих решений по ликвидности. С нашего самого первого разговора было ясно, что объединение наших сильных сторон определит будущее отрасли», — добавил Натан Саттон, соучредитель Tangible Markets. Условия сделки не разглашаются.
