Австралийская финансовая группа Perpetual заключила обязывающее соглашение о продаже своего подразделения по управлению благосостоянием (Wealth Management) частной инвестиционной компании Bain Capital. Сумма сделки на начальном этапе составит 500 млн австралийских долларов (около 349 млн долларов США). Окончательный расчет будет произведен с учетом корректировок на нормативный и оборотный капитал, а также ряда стандартных финансовых показателей на момент завершения трансакции.
Условия соглашения предусматривают дополнительные выплаты в пользу Perpetual. В частности, предусмотрен денежный компонент, привязанный к операционным показателям консультационного бизнеса до закрытия сделки. Кроме того, в течение двух лет после завершения продажи Perpetual может получить до 50 млн австралийских долларов в рамках механизма «эрн-аут» (earn-out), если подразделения бухгалтерского учета и управления капиталом достигнут установленных целей по доходности.
В рамках сделки Perpetual предоставит Bain Capital лицензии на использование брендов «Perpetual Wealth» и «Perpetual Private» сроком на 15 лет. При этом право собственности на основной бренд «Perpetual Limited» останется за продавцом. Сделка будет реализована через передачу всех акций компании Perpetual PWM Services Pty Ltd на бездолговой основе.
Вырученные средства руководство Perpetual намерено направить на сокращение долговой нагрузки и финансирование роста двух оставшихся ключевых направлений – управления активами и корпоративных трастовых услуг. Завершение продажи требует проведения корпоративной реструктуризации для юридического отделения сегмента wealth management, а также получения соответствующих разрешений от регулирующих органов.
Группа Perpetual, основанная в 1886 году, ранее неоднократно отклоняла предложения о поглощении. В 2022 году компания отказалась от предложения консорциума во главе с Regal Partners на сумму 1,7 млрд австралийских долларов, а в 2023 году отклонила заявку Washington H Soul Pattinson на 3,1 млрд австралийских долларов. В прошлом году также прекратились переговоры с KKR о продаже сразу двух подразделений – по управлению капиталом и корпоративным трастовым услугам. В итоге руководство Perpetual приняло решение о выделении только одного из этих направлений.
По итогам 2025 финансового года выручка подразделения по управлению капиталом составила 235,6 млн австралийских долларов против 226,8 млн годом ранее. При этом базовая прибыль до налогообложения снизилась на 5%, составив 51,5 млн австралийских долларов. По словам главы Perpetual Бернарда Рейлли, эта сделка является важным шагом в упрощении структуры бизнеса и позволит компании сосредоточиться на профильных активах, обеспечив более высокую доходность для акционеров в долгосрочной перспективе.
