Один из старейших банков мира, итальянский Monte dei Paschi di Siena (MPS), анонсировал амбициозную цель — достичь скорректированной чистой прибыли в размере €3.7 млрд к 2030 году. Банк также планирует завершить слияние с Mediobanca до конца текущего года, ожидая полную реализацию всех преимуществ от объединения к 2028 году.
Эта новая стратегическая программа, разработанная по требованию Европейского центрального банка после сделки, предусматривает значительный рост. Ожидается, что скорректированная чистая прибыль MPS увеличится с €2.4 млрд в 2025 году до заявленных €3.7 млрд к 2030 году, исключая разовые события. Генеральный директор Луиджи Ловальо, чье переназначение находится на рассмотрении, уточнил, что подробности обмена акциями для оставшихся 14% Mediobanca будут представлены 10 марта.
Слияние обещает принести существенные выгоды. По словам Ловальо, перевод Mediobanca в частную собственность принесет около €700 млн синергетического эффекта уже во второй половине 2028 года. Прогнозируемые интеграционные затраты составят примерно €600 млн, большая часть которых будет учтена в 2026 году. Reuters сообщает, что в эту сумму входит €100 млн, выделенных на повышение заработной платы персонала для его удержания.
Данный шаг знаменует собой новую главу для MPS, который был спасен правительством Италии в 2017 году и вновь перешел в частную собственность в период с 2023 по 2024 год. Банк намерен распределить в общей сложности €16 млрд среди акционеров до 2030 года, что эквивалентно всей прибыли за этот период. Это стало возможным после того, как Италия продала большую часть своей доли в MPS, сократив государственную собственность примерно до 4.9%.
После слияния объединенный бизнес будет структурирован в пять ключевых подразделений. Ожидается, что 8–9% операционного дохода будет поступать от 13-процентной доли Mediobanca в страховой компании Generali, которая оценивается примерно в €7 млрд.
Даже после значительных выплат акционерам, банк прогнозирует, что к 2030 году у него будет около €3 млрд избыточных денежных средств сверх минимального целевого показателя основного капитала в 13%. Это потенциально открывает возможности для дальнейших сделок или дополнительных выплат. Прогнозируется, что операционный доход объединенной группы вырастет с примерно €2.1 млрд в 2025 году до €2.6 млрд в 2030 году.
Премьер-министр Италии Джорджа Мелони, как сообщает Bloomberg, заявила, что государственное участие в MPS завершилось, и будущее управление будет возложено на рыночных инвесторов. Она отметила, что оставшаяся доля Рима «очевидно, не дает нам возможности влиять на управление», добавив, что «роль правительства завершена». Мелони подтвердила поддержку идеи «третьего банковского центра», но подчеркнула, что подобная инициатива теперь находится вне государственного контроля из-за миноритарной доли правительства.
